Ripple Prime lanceert 24/7 perpetual swaps op basis van reële activa

Ripple opent meer dan 100 traditionele markten voor 24/7 cryptohandel

Ripple heeft donderdag bekendgemaakt dat zijn institutionele brokerage-divisie, Ripple Prime, ondersteuning heeft geïntroduceerd voor perpetual swaps op real-world assets (RWA), met handelsbedrijf Virtu als een van de deelnemende klanten. Het aanbod omvat meer dan 100 referentiemarkten, waaronder aandelen, beursgenoteerde fondsen (ETF’s), aandelenindexen, edelmetalen, energieproducten en deviezen.

Terwijl conventionele aandelen- en grondstoffenbeurzen binnen vastgestelde handelssessies opereren, bieden deze derivaten continue blootstelling, ook op zaterdag en zondag. De swaps zijn gebaseerd op eeuwigdurende futurescontracten die door Trade.xyz worden genoteerd op de perps DEX Hyperliquid, een gedecentraliseerd handelsplatform voor derivaten.

Ripple Prime treedt op als principal bij de transacties, waardoor institutionele klanten toegang krijgen via de eigen makelaarsinfrastructuur, in plaats van dat ze rechtstreeks op de onderliggende handelsplaats moeten handelen.

Cross-margining en RLUSD komen in beeld

De regeling gaat verder dan alleen het verlengen van de handelsuren. In de aankondiging wordt uiteengezet dat Ripple Prime instellingen in staat stelt hun RWA-swapposities cross-margining toe te passen tegen andere ondersteunde activaklassen, waardoor mogelijk de hoeveelheid onderpand die zij voor afzonderlijke posities moeten aanhouden, wordt verminderd. Klanten kunnen ook RLUSD, de aan de dollar gekoppelde stablecoin van Ripple, als onderpand gebruiken, afhankelijk van de beschikbaarheid in de betreffende rechtsgebieden.

„RWA-swaps vormen het raakvlak tussen traditionele en digitale markten”, aldus Michael Higgins, internationaal CEO van Ripple Prime. Higgins legde verder uit dat instellingen steeds vaker blootstelling aan conventionele activa willen zonder gebonden te zijn aan het traditionele werkrooster van de financiële sector. Het gecentraliseerde risicobeheer, de geconsolideerde margeafspraken en de structuur met één tegenpartij van Ripple Prime zijn erop gericht om aan die behoeften tegemoet te komen.

Voor professionele handelsbedrijven zou de mogelijkheid om posities aan te passen wanneer conventionele beurzen gesloten zijn, een verandering kunnen betekenen in de manier waarop zij reageren op geopolitieke ontwikkelingen in het weekend of plotselinge verschuivingen op de grondstoffenmarkten.

Virtu sluit zich aan terwijl Ripple zijn blik richt op nieuwe markten

Het Amerikaanse financiële dienstverlener en technologiebedrijf Virtu neemt al deel en vormt daarmee een vroeg institutioneel voorbeeld van hoe de regeling in de praktijk werkt. "Virtu breidt zijn activiteiten uit naar opkomende liquiditeitspools, en de 24/7 cross-margining van Ripple Prime over verschillende activaklassen helpt ons onze aanwezigheid efficiënter uit te breiden nu markten evolueren naar '24-uurs toegang'," aldus Scotte Moegling, hoofd bedrijfsontwikkeling voor digitale activa bij Virtu.

Ripple meldde dat de handelsvolumes voor eeuwigdurende futures die gekoppeld zijn aan reële activa dit jaar aanzienlijk zijn gegroeid, hoewel de aankondiging geen specifieke cijfers bevatte. De dienst opereert momenteel onder de CIV BVI-licentie van Ripple Prime, met plannen om de beschikbaarheid uit te breiden naar andere rechtsgebieden.

Traditionele beurzen kunnen op vrijdagmiddag nog steeds hun deuren sluiten. De derivaten die op hun markten zijn gebaseerd, hoeven echter niet langer mee naar huis te gaan.